杭州天猫代运营-互联网风口团灭！元宇宙、新消费、自动驾驶凉了

2023年初，证券时报旗下数据宝统计了一份数据，数据来自券商、投行和第三方调研机构对一系列上市企业的调研。调研的项目包括企业分布（行业、规模等）、机构评级和被调研企业的股价和利润等指标，希望以此判断2023年的热门赛道和潜力企业。

这当中，有部分调研结果基本正确，比如生物医药、智能家居等行业高开高走，保持旺盛生命力。但也有一些预测和现实大相径庭，比如被大部分机构看好的汤姆猫高位俯冲，营收、股价均搭上过山车，更在上半年收到深交所问询函。

事实表明，追逐风口是风险很高的行为，因为风口陨灭的速度可能会超过所有人的想象——汤姆猫及其所代表的元宇宙赛道，就是最好的证据。

2023年已经接近尾声，有多少风口、多少巨头或独角兽倒在这动荡的一年？这些幻灭的风口，又给我们带来了什么教训？

本文要点如下：

Part1、全面溃败的风口：

1、元宇宙：大厂急速撤军，资本进退维谷

2、新消费：欠薪、关店、销量不振，顶流接连倒下

3、共享办公：被遗忘的风口，疫情后团灭

Part 2、拉响警报的风口：

4、直播电商：GMV节节攀升，商业模式备受争议

5、折扣零售店：一边开店一边亏，加盟商惨遭“割韭菜”？

6、自动驾驶：商业化加速，技术瓶颈难倒头部大厂

Part3、风口陨灭的原因解析

Part4、关于2024年的一些展望

元宇宙与新消费

2023开启Hard模式

2022仍是一片红火，2023年急转直下的赛道，你第一时间会想起谁？元宇宙、新消费恐怕是被提及最多的两个名字。在此之外，早已被遗忘的共享办公也迎来Wework申请破产保护这一标志性事件。这几个倒霉的赛道，共同构成了2023年新经济领域最萧条的切面。

1、元宇宙：大厂急速撤军，资本进退维谷

元宇宙风口幻灭的证据来自多个方面：作为主力的互联网大厂纷纷鸣金收兵，大批初创企业难以为继，去年积极造势的资本大鳄们则显得进退维谷。

大厂的放弃决心，比资本坚决得多。

腾讯于今年2月宣布关闭XR业务线，300多名员工面临调整，或通过活水机制调岗到企业部门，或直接离职。据悉，早在今年1月腾讯XR业务负责人沈黎就传出了离职消息，为之后的解散埋下伏笔。虽然之后腾讯传出过代理Meta Quest硬件重返XR行业的消息，但至今未有实质进展。

腾讯的老冤家字节跳动，也早早敲响了退堂鼓。在腾讯XR宣布解散的几乎同一时间，字节旗下的PICO传出了裁员300人的消息——讽刺的是，当初字节为了从腾讯手里抢走PICO，付出了数十亿的溢价。

来到年底，字节跳动的降本增效行动更进一步，PICO总裁周宏伟宣布对各个团队进行全面、大幅度裁员，据悉裁员比例高达80%。这一番操作下来，PICO已经元气大伤。留下的员工只能保证公司基本运营，和彻底解散XR部门的腾讯比也好不到哪去。

放眼海外，Meta、谷歌、微软、亚马逊等大厂也早早缴械投降，只有苹果一个勇士逆势而行。但即便苹果在宣传Vision Pro时，也没有放大元宇宙这个概念，而是把重心放在自己的硬件身上。

相比之下，幕后的资本有些为难，既不愿意就此放弃，也不得不调整投资策略。

IT桔子的统计显示，今年上半年国内元宇宙融资事件总数为110起，其中半数集中在硬件和基础设施板块，软件、应用场景等变现更难、发展更不成熟的分赛道很难再拿到资金。另一个显著的变化的是头部效应加强，TOP 10融资事件总金额为136.35亿元，占比高达86%。

可以看出，资本已经变得很谨慎，更愿意押宝头部企业和项目。这对整个行业来说不见得是坏事，毕竟早两年行业热度太高，涌进来想分一杯羹的企业太多，整个行业难免会良莠不齐。若能趁这个机会出清淤血，也是不幸中的万幸。

资本不愿投降，也让部分仍在坚守的玩家看到希望。尤其是文旅、文娱行业，看起来还没有打算彻底放弃元宇宙。这两个行业和相应的企业不愿轻易放弃元宇宙，原因也很现实：沉没成本实在太大了。

从2022年上半年开始，包括陕西、黑龙江、河北、江苏、山东、上海在内的一大批省、市政府和文旅机构都投入了大量资金扶持元宇宙项目，比如上海、苏州打造了“元宇宙文旅产业园”、西安和咸阳目标打造西北第一家“大秦元宇宙产业先行区”。

和互联网大厂不同，文旅产业本质上属于实体经济的一环，不少机构的元宇宙投资都是落地为实体资产，若完全舍弃不但损失前期的投入，对后续运营也是一种压力。因此，即便明知元宇宙已经退烧，也只能硬着头皮继续走下去，希望能熬到迎来转机的那天。

2、新消费：欠薪、关店、销量不振，顶流接连倒下

如果要找一个能和元宇宙比惨的赛道，新消费可以说是当仁不让。甚至比起元宇宙，新消费的溃败更加彻底：新茶饮、新式餐饮、户外运动、零食、美妆等分赛道全面沦陷，过去几年风光无限的网红品牌们一个接一个倒下。

危险的信号，最早来自新中式烘焙双子星虎头局和墨茉点心局。

今年3月，虎头局被爆拖欠员工工资和供应商款项，随后进行了大规模关店。截至发稿时，虎头局只有武汉、长沙的门店仍在运营，电商渠道也已经关闭。老冤家墨茉点心局情况稍好一些，主动撤出了北京、杭州、武汉等城市，退守长沙大本营。墨茉点心局创始人表示，此举是为了保存实力，也坦言大环境的变化已经让公司感受到很大压力。

来到下半年，红极一时的“雪糕刺客”钟薛高也传出欠薪、生产停滞的问题，为本就如履薄冰的新消费行业再泼一盆冷水。

10月20日，钟薛高回应称正在积极解决相关纠纷，也等于间接证实了欠薪的消息。据报道，钟薛高位于上海东方渔人码头国际中心A区 的总部已经空了一大半，令外界对其日常运营产生了担忧。此外，不少生鲜电商平台已经无法找到钟薛高的产品，成立不久的高端速食子品牌“理象国”也出现大规模缺货。

事实上，早在今年夏天雪糕消费旺季时，钟薛高的颓势已显露无疑。Foodtalks发布的数据显示，今年上半年雪糕、冰淇淋畅销榜前列的均为高性价比产品，比如伊利巧乐兹经典巧脆棒、蒙牛随变冰淇淋等，梦龙卖得最好的也是10元价位的产品。雪糕市场的下沉已无可避免，钟薛高跌落神坛完全是意料之内。

对比上面这些品牌，花西子、完美日记等一众国货美妆品牌的日子还没有那么糟糕，至少没到欠薪、停产的地步。只不过李佳琦直播间那一次著名的“花西子眉笔”事件，毁掉了国货美妆身上最后一层低价滤镜，使其处境变得愈发艰难——毕竟要坐实大牌平替的定位，价格是它们必须讲好的故事。

如今的国货美妆，品牌力、价格都不占优势，消费者也早已对网红营销免疫，衰落在所难免。最好的证据就是，曾经被视作国货美妆品牌主场的双11，早已成为国际大牌的主阵地。

花西子在今年双11彩妆预售榜跌出前20名，最终的成绩单也没有太大起色，欧莱雅、兰蔻、雅诗兰黛等大牌则纷纷挤进前十。完美日记的情况也好不到哪去，不仅在双11各类榜单上查无此人，就连营销造势力度都比以往弱了不少，被不少网友调侃“打不过就摆烂”。

在今年遭受暴击的新消费品牌还不止这些：超级文和友深圳、广州门店客流枯竭，升级改造也无济于事；蕉下屡次申请IPO失败，过高的价格定位饱受争议……往下数，这份名单还可以增加很多耳熟能详的名字。

新消费降温的话题说了那么多年，今年算是感受到了彻骨寒意。

3、共享办公：被遗忘的风口，疫情后团灭

当然了，今年幻灭的风口不止元宇宙和新消费，还有一个早已被忽略的风口也倒下得很彻底——共享办公。

今年10月初，共享办公鼻祖、巅峰估值高达47亿美元的Wework宣布无法支付原定于10月2日到期的9500万美元债券利息，这一消息将Wework紧张的财务状况彻底揭露人前。短暂挣扎过后，Wework最终还是走到了申请破产保护的地步，186亿美元的总负债让其经营难以为继。

作为整个行业的明灯，Wework倒下无异于压倒骆驼的最后一根稻草。只不过共享办公讨论热度远不及新消费、元宇宙那么高，风口早已冷却多时也无法激起网友、媒体的讨论欲望，才会在各种盘点中隐身。

还有多少赛道和共享办公一样，悄无声息间就倒在2023年的寒冬？具体数字我们很难量化。但可以肯定的是，这些风口的陨灭为我们敲响了警钟。那些尚未破灭的风口，也不一定就能高枕无忧。

这些风口还没凉透

但已拉响红色警报

比起全线溃败的元宇宙、新消费，今年还有一些赛道日子过得稍好一些，却也麻烦缠身。这些风口接下来该何去何从，是亡羊补牢、迷途知返，还是加速沉沦、彻底破灭，正牵动着无数企业、从业者的敏感神经。

4、直播电商：GMV节节攀升，商业模式备受争议

首先要提的，是近期争议不断的直播电商。

从GMV、场观等数据来看，直播电商并未过气，李佳琦、疯狂小杨哥、东方甄选等顶流主播/直播间仍是流量和销量的保障。

商务部的统计显示，今年前三个季度直播电商总销售额达到1.98万亿元，同比增长约61%。增速虽然比不上早两年，但也比传统的货架电商要高得多。据测算，如果能保持当前增速，今年年底直播电商市场规模有望逼近5万亿大关。

除此之外，乘着电商出海的东风，尤其是TikTok电商在今年加快了扩张步伐，跨境直播也顺势而起。艾媒咨询的报告预测，2022-2023年期间跨境直播电商市场规模增速将保持在三位数以上，预计到2025年能达到8287亿元。

（图片来自艾媒咨询）

电商平台和头部主播、MCN机构看起来也还是对直播电商充满信心，资本层面的运作层出不穷。这一边，东方甄选彻底剥离教育业务，今后将完全专注于电商事业；那一边，疯狂小杨哥背后的三只羊网络有限公司也在近日成立投资部，并被传将谋求上市。

乍一看，直播电商一片欣欣向荣。然而，光鲜亮丽的华衣背面，早已爬满虱子。从年初开始，主播行业内卷、恶性低价竞争、坑位费居高不下、假货猖獗等一系列争议接踵而至，直播电商也一步步被舆论推向风口浪尖。

在直播电商的N宗罪中，扰乱价格体系、激化平台和商家的矛盾是被提及最多的一项——直播间是否真的实惠，很多消费者都不敢再给出肯定的答案了。事实上，自从去年下半年以来，头部主播、MCN机构的价格优势就遭到持续削弱，这背后牵涉到流量费用飙涨、各方利益分歧日渐严重等一系列结构性问题。

基于此，还衍生出了主播为了抢流量而在直播间做出各种出格行为，选品、品控不再严格致使假货泛滥、退货率上升等一系列附带问题。可以说，直播电商已经走到命运的分岔路，接下来这一年，是拨乱反正还是加速崩盘，谁都难以预料。

5、折扣零售店：一边开店一边亏，加盟商惨遭“割韭菜”？

同样在争议中前行的，还有遍地开花的折扣零售店，前段时间，伴随着某善于演讲的知识付费大V带来的争议，折扣零售店更是引发了打假潮。

折扣零售店这一模式在国外并不新鲜，但在国内爆红还是过去两年的事。疫情导致的消费疲软，让消费者开始追求极致性价比，零食折扣店就借此机会快速崛起，短短两年内跑出了零食很忙、零食有鸣、赵一鸣零食、零食舱等新锐品牌，连同成立超过十年的戴永红、好想来等老品牌也焕发第二春。

紧接着，折扣店的概念从零食向其他消费垂类延伸，美妆、快时尚服饰、日用百货纷纷入列，各种折扣零售店在全国遍地开花，并诞生了嗨特购、好特卖等一大批综合性折扣零售店。甚至传统商超也有意下沉，比如永辉超市就开始探索正品折扣店业态。

开店速度和门店规模，最能体现折扣零售店的疯狂。以最火的零食折扣店为例，联商网评选的“2023量贩零食连锁品牌TOP 30”榜单中，前七名的品牌门店总数都在1000家以上，头部的零售很忙门店数超过4000家，全国零食折扣店门店总数大概在10-15万家之间，并且还有5-10倍的增长空间。